Quelle est la valeur de mes titres ?

Tout se passe dans votre espace Lita :

Le tableau de bord donne une vue d'ensemble de votre portefeuille : montant total investi, nombre d'investissements, total des gains et des pertes, ainsi que l'état de santé des entreprises financées.

Le détail de chaque investissement ("Accéder à mon espace" → "Investissements actifs") vous permet de consulter l'échéancier détaillé de vos obligations ou la valorisation actuelle de vos parts, selon le type de titre. Vous y retrouvez également le rapport semestriel publié par l'entreprise.

Pourquoi n'y a-t-il pas de cours comme en bourse ?

Les titres cotés ont un prix qui varie en continu, fixé par l'offre et la demande sur un marché. Les entreprises financées sur Lita ne sont pas cotées et ne disposent pas de marché secondaire : il n'y a donc pas de prix de marché au quotidien.

La valeur affichée dans votre espace dépend des futures valorisations dans la société dans laquelle vous avez investi. En revanche, le prix des obligations à taux fixe reste inchangé pendant toute la durée de l'investissement, conformément aux conditions définies dans le contrat obligataire.

Quelle est la valeur de mes obligations ?

Les obligations à taux fixe sont des titres de créance dont le taux d'intérêt est déterminé dans le contrat d’émission obligataire et reste fixe pendant toute la durée de vie de l'obligation. Le montant des intérêts prévus est donc déterminé à l'avance et ne varie pas en fonction de l'évolution des taux d'intérêt du marché. Le prix de l'obligation reste également fixe pendant toute la durée de l'investissement.

Concrètement, votre contrat d’émission obligataire prévoit le remboursement du capital investi auquel s'ajoutent les intérêts prévus dans votre échéancier, consultable dans le détail de votre investissement.

Attention : ces montants sont prévisionnels et dépendent de la capacité de l'entreprise à honorer ses engagements. En cas de difficultés, des retards de paiement, un rééchelonnement ou une perte partielle ou totale du capital peuvent survenir. Vous pouvez suivre l'état de santé de l'entreprise depuis votre tableau de bord.

Quelle est la valeur de mes actions ?

Contrairement aux obligations, les actions n'offrent ni rendement ni date de sortie garantis. Leur valeur réelle est déterminée au moment d'un événement de liquidité, par exemple un rachat de l'entreprise par un autre acteur ou un rachat de vos parts par un autre acteur financier ou encore une introduction en bourse (fondateurs, fonds d'investissement, etc.).

Lors de cette sortie, vous pouvez récupérer votre capital avec une plus-value ou subir une moins-value. En Europe, la durée moyenne d'un investissement en private equity est d'environ 7 ans.

D'ici là, la valorisation affichée dans votre espace est indicative : elle ne constitue ni un prix de vente garanti ni une offre d'achat. Elle peut être supérieure, égale ou inférieure à votre capital initial, et la perte totale du capital investi reste possible.

Puis-je vendre mes titres à la valeur affichée ?

Non, pas automatiquement. Il n'existe pas de marché secondaire liquide pour ces titres, et leur revente est encadrée par de nombreuses conditions. Pour en savoir plus, consultez nos articles dédiés :

Est-il possible de revendre mes actions ?

Est-il possible de revendre mes obligations ?

Les gains et pertes affichés sont-ils définitifs ?

Pour les actions, tant qu'aucun événement de liquidité n'a eu lieu, un gain ou une perte affiché est latent : il peut évoluer et peut ne pas se réaliser. Il ne sera définitif qu'à la sortie.

Pour les aspects fiscaux, consultez notre article Plus-value ou moins-value d'investissement.

Une question sur la valeur de vos titres ?

Notre équipe reste à votre disposition pour vous accompagner par chat ou par mail via l’adresse mail suivi@lita.co.